赫茲（Hertz）推出1億美元股票發行，與債務相關股份借貸掛鉤

赫茲全球控股（Hertz Global Holdings）計劃通過向摩根大通證券（J.P. Morgan Securities）進行股份借貸，發行1億美元普通股，這家租車公司於周三宣布。

赫茲在一份聲明中表示，這些股票將根據股份借貸協議借予摩根大通證券，後者將同時擔任股份借貸方和承銷商。此次發行取決於赫茲旗下全資子公司Hertz Corp.同時進行的私募配售，該私募為可交換高級第一留置權擔保實物支付（PIK）票據，將於2030年到期。

赫茲及Hertz Corp.都不會從此次股票發售中獲得任何資金。摩根大通證券或其附屬公司將保留所有所得款項，僅向赫茲支付名義上的借貸費用。根據協議條款，股份借貸方必須向赫茲返還相同數量的股票。

根據聲明，摩根大通證券計劃出售借入的股票，並利用由此產生的空頭頭寸，為票據發行投資者的對沖交易提供便利。此舉可能影響赫茲普通股的市場價格。

此次發行之際，赫茲在160個國家擁有超過11,000個租車站點，旗下品牌包括Hertz、Dollar、Thrifty和Firefly。該公司還運營Hertz Car Sales以及歐洲的Hertz 24/7汽車共享業務。

此次股票發行將稀釋現有股東權益，同時公司本身無法獲得直接資金。投資者將密切關注同時進行的票據發行定價，以獲取有關赫茲融資成本及股份借貸最終條件的信號。

本文僅供參考，不構成投資建議。