Genius Group計劃籌資12億美元打造比特幣與AI金庫

Genius Group計劃透過發行永久優先股籌資12億美元，以建立8.27億美元的比特幣金庫及8億美元的AI投資組合。

「永久優先股資本是加速我們每股資產淨值（NAVPS）增長、構建雙重金庫而不稀釋股東權益的理想工具。」Genius Group行政總裁Roger James Hamilton表示。

這家在NYSE American上市的教育公司將動用其現有的12億美元美國證券交易委員會（SEC）儲架註冊（於2025年7月18日生效），目標首輪發行1,250萬美元。股東以97.58%的支持率批准優先股發行，並以99.54%的支持率通過授權回購最多20%普通股的議案。

Genius Group目前持有1.066億美元淨資產，目標在2031財年實現總資產20億美元，每股資產淨值預計在五年內達到2至4美元。比特幣購買預計將於2026年第四季度重啟。

債務出售後比特幣金庫回歸

該計劃扭轉了第一季度的局面，當時Genius Group出售其剩餘的比特幣持倉，以協助償還850萬美元債務。該公司於2024年11月首次採用比特幣優先的國庫政策，在美國法院因與其Fatbrain AI收購相關的法律糾紛而限制購買之前，一度持有多達440枚比特幣。公司於2025年6月恢復購買，並於3月（最終出售前）持有84枚比特幣，價值約570萬美元。

8.27億美元的比特幣目標與8億美元的AI投資組合合計將達到約16.3億美元。AI金庫於5月27日獲批為AGI Infinity投資組合，並於6月1日透過投資於OpenAI、Anthropic、Anduril及Databricks的基金進行首輪投資，其中SpaceX的穿透權重最大，達13.5%。

優先證券模式

此融資結構效仿Strategy的比特幣計劃，該公司自2025年1月推出STRK以來，已透過四個永久優先股系列籌集超過160億美元。Strategy的STRC證券在5月份錄得15.3億美元日均交易量，惟其價格已跌至約100美元的發行價以下，6月18日收盤價約為88.59美元。

優先工具沒有固定到期日，其股息在普通股股東分派之上享有優先權。Genius Group表示，高於優先股股息率的回報將流入普通股股東的資產淨值，而資產虧損或回報低於股息成本時，支付義務仍將保持不變。

最終發行規模、股息率、交易所上市及銷售日期尚未確定，須待董事會批准、證券法規及市場狀況而定。Genius Group股價於8月26日收於0.18美元，市淨率約為0.29倍，而美國教育板塊的平均市淨率為2.60倍。

本文僅供參考，不構成投資建議。