思科擴展Secure AI Factory，資安營收躍升14%

思科押注將安全內建於AI基礎設施堆疊本身，可望在保護企業AI建置的競賽中，取得相較Palo Alto Networks與Fortinet的優勢。

思科與Nvidia合作的Secure AI Factory擴展方案，將安全直接內建於AI基礎設施之中，帶動會計年度第四季資安營收成長14%，達22.3億美元，與Palo Alto Networks及Fortinet的競爭也因此更加白熱化。

「此擴展方案使客戶能夠輕鬆管理複雜且高密度的AI叢集，同時兼顧非AI工作負載。」思科在宣布8月25日擴展計畫時表示，該架構新增了Supermicro的機櫃級運算與液冷系統。

擴展後的平台結合思科網路設備、Nvidia AI基礎設施與Supermicro機櫃級運算，安全防護從晶片一路貫穿至應用程式與AI代理。思科將自10月起提供Supermicro的液冷與氣冷GPU系統，支援Nvidia Vera Rubin NVL72與HGX Rubin NVL8平台，可應付兆級參數訓練與高吞吐量推論。此架構透過Cisco Nexus One整合思科Silicon One前端交換器與Nvidia Spectrum-X後端交換器。

此舉瞄準的是AI代理正不斷擴大攻擊面的資安市場。思科自推出Secure Access、XDR、Hypershield與AI Defense等產品以來，已新增超過6,400家淨新客戶，並預期資安與可觀測性業務成長將在2027會計年度改善至高個位數。但Palo Alto的Prisma AIRS已超過300家客戶，Fortinet的SASE防火牆業務在2026年第二季成長34%，營收突破20億美元。

機櫃級運算改變競爭格局

與Supermicro的合作標誌著思科從單純銷售網路設備給AI叢集，轉變為將整個機櫃作為一套運算系統銷售。Nvidia NVL72這類機櫃級系統每機櫃功耗可超過200千瓦，使液冷從選配升級為系統層級的必要條件。思科正將其液冷網路設備與Supermicro的液冷伺服器結合，打造其所稱的「機櫃到光纖」（rack-to-fabric）全液冷方案。

思科宣稱自己是唯一在符合Nvidia Cloud Partner規範的解決方案中，採用自家網路交換器與網路作業系統的Nvidia技術夥伴。該公司同時新增與Nvidia Infrastructure Services對齊的Validated Infrastructure Services，以驗證部署的基礎設施符合其參考架構，並建置一座專門的大型AI實驗室進行測試。

Fortinet與Palo Alto從不同面向反擊

Fortinet從統一FortiOS平台上整合高效能網路安全、SASE與AI驅動的安全營運，以此挑戰思科策略。其FortiGate設備與專有的FortiASIC技術提供強勁的性價比與本地安全執行能力，可能在企業建置安全AI基礎設施的市場中與思科直接競爭。

Palo Alto則透過其AI導向的平台化策略構成更廣泛的威脅。Prisma AIRS從開發到執行階段全程保護AI模型、應用程式與代理，XSIAM則提供自動化安全營運。Palo Alto在網路、端點與雲端環境中營運超過1.25億個感測器，每日處理超過17 PB的遙測資料。

對投資人而言，關鍵問題在於思科的整合式路徑能否比Palo Alto與Fortinet的擴張策略更快速，將其網路設備安裝基礎轉化為AI資安營收。思科第四季防火牆訂單成長超過30%，並預期資安與可觀測性業務成長將在2027會計年度改善至高個位數。Palo Alto的次世代防火牆預訂量在早期AI資料中心部署期間年增近40%，顯示競爭差距仍然有限。

本文僅供資訊參考，不構成投資建議。