Tesla giảm 5% khi làn sóng bán tháo công nghệ xóa sạch đà phục hồi phiên thứ Hai

Cổ phiếu Tesla giảm khoảng 5% vào thứ Ba, đảo ngược đà phục hồi của phiên trước đó khi làn sóng bán tháo cổ phiếu công nghệ và bán dẫn lan rộng khắp thị trường.

Cổ phiếu của Tesla Inc. giảm khoảng 5% vào thứ Ba, xóa sạch mức tăng của phiên trước đó khi làn sóng bán tháo cổ phiếu công nghệ và bán dẫn lan rộng khắp thị trường. Mức giảm này kéo cổ phiếu của nhà sản xuất xe điện trở lại gần các mức đã ghi nhận trong đợt bán tháo công nghệ tuần trước.

"Tôi sẽ thận trọng về việc lấy một ngày tồi tệ trong lĩnh vực bán dẫn và suy diễn thành khởi đầu của một xu hướng mới," Hank Smith, giám đốc và trưởng bộ phận chiến lược đầu tư tại Haverford Trust, cho biết hôm thứ Hai khi cổ phiếu chip phục hồi. "Chúng tôi tiếp tục cho rằng đây là một đợt điều chỉnh lành mạnh trong một thị trường giá lên, chứ không phải khởi đầu của một đợt suy thoái rộng hơn."

Diễn biến ngày thứ Ba đã đảo ngược mức tăng 4,6% của ngày thứ Hai, khi Tesla và các cổ phiếu công nghệ vốn hóa lớn khác phục hồi một phần các khoản lỗ của tuần trước. Quỹ ETF iShares Semiconductor đã tăng gần 6% vào thứ Hai, dẫn đầu bởi Intel Corp. và Micron Technology Inc., lần lượt tăng 11% và 10%. Tuần trước, Chỉ số Bán dẫn Philadelphia Stock Exchange đã ghi nhận phiên giao dịch tồi tệ nhất kể từ năm 2020, với chỉ số Nasdaq Composite giảm 4,2% vào thứ Sáu sau báo cáo việc làm tháng Năm cho thấy 172.000 việc làm được bổ sung — gấp hơn hai lần mức ước tính đồng thuận 80.000.

Sự đảo chiều này cho thấy vị thế có thể thay đổi nhanh như thế nào trong một thị trường nơi lợi suất trái phiếu kho bạc đang tăng và xung đột ở Trung Đông khiến giá dầu ở mức cao. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm duy trì trên 4,55% sau khi báo cáo việc làm dập tắt hy vọng cắt giảm lãi suất, trong khi dầu thô West Texas Intermediate giao dịch gần 91 USD/thùng và dầu Brent gần 94 USD. Đối với Tesla, cổ phiếu vẫn chịu áp lực ngay cả sau khi bật tăng vào thứ Hai, khi các nhà đầu tư cân nhắc định giá của công ty so với rủi ro thực thi trong lĩnh vực lái xe tự động và robot.

Đợt bán tháo cũng lan rộng ra ngoài Tesla. Đợt bán tháo công nghệ tuần trước đã ảnh hưởng rộng rãi đến nhóm Magnificent Seven, với Nvidia Corp. và Tesla mỗi cổ phiếu giảm hơn 6% vào thứ Sáu. Ngành Công nghệ Thông tin của S&P 500, vốn dẫn đầu đà tăng ngày thứ Hai với mức tăng 1,5%, đã đảo chiều khi các nhà giao dịch chốt lời trước báo cáo Chỉ số Giá Tiêu dùng dự kiến công bố vào thứ Tư. Chỉ số S&P 500 đã chấm dứt chuỗi tăng 9 tuần vào tuần trước, giảm 2,6% trong 5 phiên giao dịch.

Đợt bán tháo cũng phản ánh những trở ngại kinh tế vĩ mô rộng lớn hơn. Chỉ số đồng USD Mỹ đứng ở mức 100,04 vào thứ Sáu, tăng 0,6% trong ngày, khi dữ liệu việc làm mạnh mẽ thúc đẩy kỳ vọng rằng Cục Dự trữ Liên bang có thể tăng lãi suất tại cuộc họp tháng Mười. Công cụ FedWatch của CME cho thấy xác suất khoảng 50% về một đợt tăng lãi suất vào cuối tháng Mười, tăng từ mức khoảng 34% của ngày hôm trước.

Đối với Tesla, sự sụt giảm diễn ra khi Phố Wall đang đánh giá lại cách định giá công ty. JPMorgan Chase & Co. tuần trước đã nâng cấp cổ phiếu từ underweight lên neutral và nâng mục tiêu giá lên 475 USD từ 145 USD, chuyển từ khung định giá nhà sản xuất ô tô sang luận điểm AI vật lý. Mục tiêu mới này ngụ ý mức tăng tiềm năng khoảng 13% so với mức hiện tại, mặc dù xếp hạng neutral cho thấy ngân hàng chưa đủ tự tin để khuyến nghị mua.

Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.