Goldman Sachs, Meituan hedef fiyatını teslimat kâr görünümüyle HKD116'ya yükseltti

Goldman Sachs, Meituan-W için hedef fiyatını HKD112'den HKD116'ya yükselterek, yemek teslimat biriminin en geç ikinci çeyrekte başa baş noktasına gelebileceğini öngördü.

Goldman Sachs bir raporda, iyileşen kârlılık görünümünün, Meituan'ın birim ekonomisinin en büyük ikinci rakibine karşı farkını açtığını gösteren birinci çeyrek sonuçlarının ardından geldiğini belirtti. Aracı kurum, hisse senedi üzerindeki "Al" tavsiyesini korudu.

Goldman Sachs, ikinci çeyrekte temel yerel ticaret gelirinin yıllık bazda yüzde 5 büyüyeceğini ve temel yerel ticaret faiz ve vergi öncesi kârının (FVÖK) 3,1 milyar RMB'ye ulaşacağını tahmin ediyor; her iki rakam da önceki tahminlerinin üzerinde. Aracı kurum, yemek teslimat işi için uzun vadeli sipariş başına kâr tahminini 1 RMB'ye yükseltti.

Korunan "Al" tavsiyesi ve daha yüksek hedef fiyat, Meituan'ın temel teslimat segmentinde marj toparlanmasına ilişkin artan görünürlüğü yansıtıyor. HKD116 hedef fiyatı, hisse senedinin mevcut işlem seviyesine göre yukarı yönlü potansiyel anlamına geliyor.

Rehberlik artışı, Goldman Sachs'ın Meituan'ın rekabetçi konumunda yapısal bir iyileşme gördüğünün sinyalini veriyor. Yatırımcılar, başa baş noktasına ulaşma yörüngesinin teyidi için Ağustos ayında açıklanması beklenen şirketin ikinci çeyrek kazanç raporunu izleyecek.

Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz.