Önemli Gelişmeler
Nvidia Corp., merkezi işlem birimi (CPU) pazarına saldırmak için yapay zekadaki hakimiyetini kullanıyor ve yerleşik oyuncular Intel Corp. ve Advanced Micro Devices Inc.'e doğrudan meydan okuyarak bu yıl 20 milyar dolar CPU geliri elde etmeyi öngörüyor.
Nvidia'nın Finans Direktörü Colette Kress, yakın tarihli bir kazanç toplantısında, "Yeni Vera CPU'lar şirket için 'yepyeni 200 milyar dolarlık bir sekme' açtı" dedi. Kress, her büyük hiper ölçekli bulut sağlayıcısının ve sistem üreticisinin yeni çipleri konuşlandırmak için şirketle ortaklık kurduğunu da sözlerine ekledi.
Tahmin, Nvidia'nın Vera Rubin adlı yeni nesil raf ölçekli sisteminin bir bileşeni olan yeni Vera CPU etrafında odaklanıyor. Ayrıca 72 Rubin GPU içeren sistem, CEO Jensen Huang'ın "insanlık tarihinin en büyük altyapı genişlemesinin" bir parçası olduğunu söylediği devasa AI fabrikaları için tasarlandı. Şirket, AI öncüsü Anthropic PBC'nin yeni nesil sistemleri için kilit bir müşteri haline geldiğini belirtti.
Bu yeni pazara yönelik agresif hamle, AI çip satışları sayesinde piyasa değeri 5,4 trilyon doların üzerine çıkan Nvidia için önemli bir yeni gelir akışının kapısını aralayabilir. Bu hamle, onu sunucu CPU alanına uzun süredir hakim olan Intel ve AMD ile karşı karşıya getiriyor. Nvidia'nın hisseleri kazanç raporunun ardından büyük ölçüde yatay seyretse de, çok milyar dolarlık yeni bir iş kolu potansiyeli büyük bir uzun vadeli büyüme itici gücü sunuyor.
İddialı CPU tahmini, Nvidia'nın güçlü büyüme gösteren başka bir çeyrek bildirmesinin ardından geldi. İlk çeyrek geliri bir önceki yıla göre %85 artarak 81,62 milyar dolara ulaştı ve analist tahminlerini aştı. Artık şirket satışlarının %90'ından fazlasını oluşturan veri merkezi birimi, gelirlerinin %92 artarak 75,2 milyar dolara yükseldiğini gördü; bu da AI eğitim donanımına olan muazzam talebin altını çiziyor.
Nvidia'nın temel işi, büyük dil modellerini eğitmek için gereken paralel işlemede mükemmel olan grafik işlem birimleri (GPU'lar) olmaya devam ediyor. Ancak şirket artık veri merkezi donanım paketinin tamamını sağlamayı hedefliyor. Vera Rubin sistemi, şu anda sevkiyatı yapılan Grace Blackwell platformunu takip ediyor ve Nvidia, müşterilerin hem pazar lideri GPU'larını hem de yeni CPU'larını içeren entegre sistemler satın almak isteyeceğine dair bahis oynuyor.
Göz kamaştırıcı sonuçlara ve yükseliş öngörüsüne rağmen, bazı yatırımcılar temkinli olmaya devam ediyor. EMarketer analisti Jacob Bourne, hisse senedindeki sönük tepkiyi, beklentilerin aşılmasının "zaten fiyatlandırılmış olmasına" bağladı. Bourne, "Asıl soru, AI kurulumunun 2027 ve 2028'e kadar sürdürülebilirliği konusunda yatırımcıları ikna edip edemeyecekleri" dedi. Hissedarları ödüllendirmek için Nvidia, 80 milyar dolarlık bir hisse geri alımı yetkisi verdi ve temettüsünü önemli ölçüde artırdı.
Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi teşkil etmez.
