마이클 버리, 팔란티어 공매도 절반 축소…피서브·JD닷컴·어도비 지분 확대

마이클 버리(Michael Burry)가 포트폴리오 공시를 통해 팔란티어 공매도 포지션의 절반을 축소하고 피서브(Fiserv), JD닷컴, 어도비(Adobe) 지분을 확대한 것으로 나타났다.

"팔란티어 공매도 포지션의 50%를 커버했으며, 피서브, JD닷컴, 어도비 지분을 늘렸습니다"라고 버리는 자신의 서브스택(Substack)에 게시된 포트폴리오 업데이트에서 밝혔다.

'빅쇼트(Big Short)' 투자자는 2025년 11월 팔란티어 주가가 사상 최고치인 207.18달러로 마감했을 때 처음으로 공매도 포지션을 공개했다. 이후 팔란티어 주식은 약 44% 하락해 화요일 116.70달러에 마감했다. 주가는 6월에 25%, 연초 대비 34% 하락하며 사상 최악의 월간 실적으로 향하고 있다. 이는 투자자들이 소프트웨어 및 빅테크 종목에서 반도체로 자금을 이동시키는 이른바 '사스어포칼립스(SaaSpocalypse)' 현상 때문이다.

버리가 피서브, JD닷컴, 어도비 지분을 추가한 것은 핀테크, 중국 전자상거래, 엔터프라이즈 소프트웨어에 대한 낙관적 전망을 시사한다. 결제 처리업체 피서브는 올해 12% 상승했다. JD닷컴은 중국 기술주에 대한 관심이 재개되면서 8% 올랐다. 어도비 주식은 2026년 들어 15% 상승했다.

팔란티어 공매도의 부분적 해소는 시장에서 가장 주목받는 약세 베팅 중 하나를 줄이는 결과를 낳았다. 캐시 우드(Cathie Wood)의 ARK 인베스트먼트 매니지먼트는 화요일에 970만 달러 규모의 팔란티어 주식을 매수하며, 주가 궤적에 대한 저명 투자자들의 엇갈린 시각을 부각시켰다.

팔란티어의 기초 사업은 강력한 성장세를 보이고 있다. 1분기 매출은 전년 동기 대비 85% 증가한 16억 3,000만 달러를 기록했으며, 미국 상업 매출은 133% 증가한 5억 9,500만 달러를 기록했다. 회사는 연간 매출 가이던스를 76억 5,000만 달러에서 76억 6,000만 달러로 상향 조정했다. 그러나 약 144배에 달하는 선행 주가수익비율(PER)은 자본이 가치 중심 섹터로 이동함에 따라 취약한 상태로 남아 있다.

버리는 이전에 거래량 감소와 매도자 고갈 부재를 하락 추세가 유지되고 있다는 신호로 지적하며, X(구 트위터)에 해당 주식이 "떨어질 때까지 돌처럼 떨어진다(rock rock til you drop)"고 글을 올린 바 있다. 그는 PLTR의 거래량이 작년 초부터 꾸준히 감소해 왔으며, 주가가 11월에 정점을 찍었을 때조차 그러했다는 차트를 게시하며 투자자 관심이 약화되고 있음을 시사했다.

공매도 포지션 축소는 버리가 현재 수준에서 추가 하락 가능성이 제한적이라고 판단하고 있음을 시사한다. 투자자들은 추가 포트폴리오 업데이트와 팔란티어의 2분기 실적 보고서를 주목할 것이다. 경영진은 17억 9,700만 달러에서 18억 100만 달러의 매출을 가이던스로 제시했다.

본 문서는 정보 제공 목적으로만 작성되었으며 투자 조언을 구성하지 않습니다.