제인 스트리트, 1분기 순이익 103억 달러 기록… 월가 대형 은행과 어깨 나란히

비밀주의로 유명한 퀀트 거래 회사 제인 스트리트 캐피털(Jane Street Capital LLC)이 1분기 103억 달러의 기록적인 순이익을 달성하며 월가 대형 투자은행들의 수익에 필적하는 성과를 냈습니다.

이 실적은 며칠에서 몇 주 동안 포지션을 유지하는 머신러닝 기반의 '중빈도(mid-frequency)' 전략이 견인한 것으로 알려졌습니다. 이러한 성과는 글로벌 시장에서 기술 중심 거래 회사들의 지배력이 커지고 있음을 보여줍니다.

제인 스트리트의 1분기 거래 매출은 161억 달러에 달해 2025년 동기 대비 두 배 이상 증가했습니다. 이번 분기에 기록한 103억 달러의 순이익은 JP모건 체이스(거래 수익 116억 달러)와 골드만삭스 그룹(거래 수익 93억 달러) 같은 월가 거물들의 순거래 수익을 능가하는 수준입니다. 다만 은행의 수치는 자기자본거래 회사의 순이익과 직접 비교하기에는 차이가 있습니다.

수익성의 급증은 퀀트 회사들이 전통적인 은행 거물들보다 더 많은 수익을 올리고 있는 월가의 권력 이동을 강조합니다. 단 3,500명의 직원을 둔 제인 스트리트의 이번 분기 직원 1인당 매출은 450만 달러가 넘습니다. 현재의 수익 속도를 유지한다면, 이 회사의 연간 수익은 미국 상장 기업 중 상위 10위 안에 들게 됩니다.

AI 베팅과 시장 변동성

핵심 거래 전략 외에도 인공지능 분야의 프라이빗 투자 포트폴리오가 제인 스트리트의 실적을 뒷받침했습니다. 이 회사는 AI 개발사인 앤스로픽(Anthropic)의 지분을 상당량 보유하고 있으며, 앤스로픽은 현재 9,000억 달러 이상의 기업가치로 신규 자금 조달을 검토 중인 것으로 알려졌습니다. 또한, 1분기에 주가가 8% 상승한 AI 클라우드 제공업체 코어위브(CoreWeave)의 지분도 실적 상승에 기여했습니다. 제인 스트리트는 코어위브의 클라우드 플랫폼에 약 60억 달러를 지출하기로 약속했으며, 별도로 10억 달러의 지분 투자를 단행했습니다.

회사의 트레이딩 데스크는 이번 분기 동안 고조된 시장 변동성을 활용했습니다. 이란에서 발생한 갈등은 에너지 가격의 급격한 변동을 촉발했으며, 브렌트유 선물은 4년 만에 최고치를 기록했습니다. 이러한 변동성은 자산 클래스 전반의 가격 차이에서 수익을 창출하도록 설계된 제인 스트리트의 전략에 풍부한 기회를 제공했습니다.

새로운 월가 질서

제인 스트리트의 부상은 자기자본거래 회사들이 금융 환경을 재편하고 있는 광범위한 트렌드를 상징합니다. 이러한 회사들은 시스템적으로 중요한 은행들과 달리 엄격한 자본 규제를 받지 않기 때문에 구조적 이점을 가지고 있습니다. 이를 통해 특히 변동성이 큰 시장에서 더 유연하고 효율적인 자본 운용이 가능합니다.

2023년 말 기준 200억 달러가 넘는 자본금을 보유한 제인 스트리트는 대형 은행의 트레이딩 데스크에 버금가는 규모로 운영됩니다. 상장지수펀드(ETF) 시장에서 다져온 비유동성 자산 가격 책정 전문성은 성공의 핵심 요인이었습니다. 이 회사는 2025년 전 세계적으로 60조 달러의 ETF를 거래했으며, 채권 ETF 분야에서 유동성의 주요 설계자로 간주됩니다.

기록적인 분기 실적은 제인 스트리트의 첨단 기술, 계량 연구, 그리고 막대한 자본의 결합이 강력한 조합임을 시사합니다. 이러한 회사들이 계속 확장함에 따라 시장 구조에 미치는 영향과 전통적인 은행과의 경쟁은 더욱 심화될 전망입니다.

본 기사는 정보 제공만을 목적으로 하며 투자 조언을 구성하지 않습니다.