XRPが5％下落し1.18ドル、FRBのハト派姿勢で仮想通貨市場に広範な売り

XRPはFRBのタカ派的な金利スタンスをきっかけに5％下落し、1.18ドル付近の重要なトレンドラインを試している。ただ、トレーダーは強気のダイバージェンスシグナルと1.30ドルの流動性クラスターを反転の兆候として注視している。

XRPは木曜日10時30分（UTC）時点で1.18ドルと5％下落し、下落を拡大した。FRBが金利を据え置く一方、ケビン・ウォーシュ議長が成長よりもインフレに対する懸念が大きいとの見解を示したことを受けた動きだ。この下落は仮想通貨市場全体の売りに連動し、ビットコインは1％安の6万3900ドル、CoinDesk20指数は1.2％低下した。

「センチメントは洗い流され、恐怖ゲージは極度の恐怖に突入し、BTCは昨年10月の過去最高値12万6000ドルから約48％下落している」とMarexのアナリストは指摘。「忍耐力があれば逆張りの材料となるが、ポジショニングが防御的で確信度が薄いことを明確に示している」。

デリバティブデータもリスク回避姿勢を裏付けている。過去24時間で4億4000万ドル以上の暗号資産先物ポジションが全取引所で清算され、その大半は強気のロングポジションだったとCoinglassのデータは示している。XRPの建玉は23億トークンと10月以来の高水準となったが、永久先物の資金調達率と24時間累積出来高デルタはともにマイナスを維持。これは弱気派が受動的な指値注文ではなく、積極的に成行売りを仕掛けていることを示している。

この売りは、トレーダーらがXRPのテクニカルな状況がマクロの逆風に耐えられるかどうかを検討する中で発生した。XRPは週末に一時1.29ドルまで上昇し、アナリストのアリ・マルティネス氏が特定した対称三角形パターンからの14％上昇目標を達成した後、反転した。1.208ドルを下回れば1.10ドルへのさらなる下落リスクがある一方、1.25～1.30ドルのレジスタンスゾーンを回復すれば買い意欲の再燃を示すことになる。

クジラの蓄積が逆張りの材料に

弱気な値動きにもかかわらず、オンチェーンデータは大規模な蓄積を示している。クジラ投資家は店頭取引（OTC）を通じて18億ドル相当以上のXRPを蓄積したとアナリストのHailey LUNC氏は指摘。OTC取引は即座のスポット価格への影響を回避する経路であり、機関投資家によって一般的に利用されている。XRPの7日移動平均の取引所純ポジション変化は過去3週間でマイナス方向に強まっており、中央集権型取引所からトークンが引き出されていることを示している。これは長期保有と関連付けられることが多いパターンだ。

BinanceにおけるXRPの累積出来高デルタは水曜日時点でマイナス456万XRPと、継続的な売り注文優勢を示しているとCryptoQuantのデータは示している。しかし30日間の価格-CVD相関が0.81であることは、最近の価格変動が薄い流動性によるものではなく、実際の取引活動を反映していることを示唆している。相対力指数（RSI）は30以下の売られ過ぎ水準から44.7まで上昇し、MACDは強気のクロスオーバーに近づいており、売り圧力が枯渇しつつある可能性を示す初期シグナルとなっている。

注目すべき重要価格帯

XRPは当面のレジスタンスとして1.25～1.30ドルに直面している。このゾーンは今月初めにXRPが1.35ドル台から下落して以降、回復の試みを阻んできた。このレンジを上抜ければ1.44ドルに向けたより力強い反発の引き金となる可能性がある一方、1.18ドルを維持できなければ1.10ドルのサポートエリアを再試するリスクがある。マクロ面では、アナリストのEGRAG CRYPTO氏がXRPのチャート上に長期間の三角形フォーメーションを特定し、条件付きで6.50ドル、13ドル、60ドルのターゲットを提示している。ただしこれらは良好な流動性条件に依存するシナリオベースの予測にとどまる。

スポットXRP上場投資信託（ETF）への資金流入は今月、主にプラスで推移しており、緩やかな強気のカウンターウェイトとなっている。ただし需要は韓国のUpbit取引所に集中しており、他の取引所では幅広い参加には至っていない。

※本記事は情報提供のみを目的としており、投資助言を構成するものではありません。