Le fondateur de Celsius Network, Alex Mashinsky, va verser 10 millions de dollars et accepter une interdiction à vie de gérer des actifs de consommation pour régler une affaire de fraude civile avec la Federal Trade Commission (FTC) des États-Unis, mettant fin à l'une des actions de répression les plus médiatisées du secteur crypto.
« Celsius a vanté un nouveau modèle économique mais s'est livré à une escroquerie à l'ancienne », a déclaré Samuel Levine, directeur du Bureau de protection des consommateurs de la FTC, à propos de la plainte initiale. L'accord, approuvé le 28 avril par la juge Denise L. Cote dans le district sud de New York, résout les allégations selon lesquelles Mashinsky aurait déformé la sécurité du prêteur crypto, qui s'est effondré en 2022.
L'ordonnance impose un jugement monétaire de 4,72 milliards de dollars, mais suspend la totalité de la somme à l'exception du paiement de 10 millions de dollars, sous réserve de la coopération de Mashinsky et de la communication d'informations financières précises. Ce paiement peut être déduit des 48 millions de dollars de confiscation ordonnés dans son procès pénal distinct, où il a été condamné à 12 ans de prison en mai 2025 après avoir plaidé coupable de fraude sur les titres et les matières premières.
Pour les 1,7 million de clients qui ont perdu l'accès à 4,7 milliards de dollars d'actifs, cet accord apporte une résolution juridique finale, bien que partielle, contre l'ancien directeur général de la société. L'action de la FTC, coordonnée avec le ministère de la Justice, a établi un modèle réglementaire pour tenir les dirigeants de la crypto personnellement responsables des échecs de leur entreprise, même après le début des procédures de faillite.
Une interdiction à vie et un jugement suspendu
Le cœur de l'accord est une injonction permanente qui interdit à Mashinsky de faire de la publicité pour, d'offrir ou de participer à toute entreprise permettant le dépôt, l'échange, l'investissement ou le retrait d'actifs. Cela équivaut de fait à un bannissement à vie des secteurs de la crypto et de la gestion d'actifs.
Le jugement suspendu de 4,72 milliards de dollars agit comme une force de dissuasion financière. Selon l'ordonnance du tribunal, la FTC peut demander l'exécution du montant total s'il s'avère que Mashinsky a fait des déclarations inexactes ou a dissimulé des actifs. Cette structure permet aux régulateurs de garantir une pénalité substantielle sur le papier tout en reconnaissant les limites pratiques de sa capacité de paiement, assurant ainsi sa coopération dans les procédures en cours.
La plainte initiale de la FTC, déposée en juillet 2023, accusait Mashinsky et les cofondateurs Shlomi Daniel Leon et Hanoch « Nuke » Goldstein d'avoir trompé les utilisateurs sur les risques de la plateforme. L'agence alléguait qu'ils affirmaient faussement que Celsius était plus sûre qu'une banque et détenait une police d'assurance inexistante de 750 millions de dollars, tout en utilisant les dépôts des clients pour des prêts à haut risque et sans garantie. L'affaire civile contre Leon et Goldstein, qui n'ont pas trouvé d'accord, se poursuit.
Un précédent pour la réglementation crypto
La résolution de l'affaire de la FTC contre Mashinsky souligne une stratégie multi-agences qui définit la répression de la crypto aux États-Unis depuis 2022. En poursuivant des actions civiles et pénales parallèles, les régulateurs de la FTC, du DOJ, de la SEC et de la CFTC ont créé un cadre de responsabilité globale.
Cette approche garantit que même si une entreprise déclare faillite, comme Celsius l'a fait en juillet 2022, ses dirigeants restent responsables de leurs actes. Pour les autres fondateurs de l'espace crypto, la peine de 12 ans de prison combinée à une interdiction permanente du secteur et à des sanctions financières crée un précédent frappant. L'ère consistant à traiter l'effondrement d'une entreprise comme un bouclier contre la responsabilité personnelle semble révolue.
Cet article est uniquement à titre informatif et ne constitue pas un conseil en investissement.
