Points clés à retenir :
Allianz SE est devenu le favori pour acquérir l'unité d'assurance-vie de HSBC Holdings Plc à Singapour dans le cadre d'une transaction valorisée jusqu'à 2 milliards de dollars, ont déclaré des personnes proches du dossier, marquant la dernière incursion de l'assureur allemand dans la gestion de patrimoine en Asie.
« Allianz et HSBC finalisent les détails de la transaction, et une annonce pourrait intervenir prochainement », a déclaré l'une des personnes, qui a requis l'anonymat car les discussions sont privées.
HSBC avait présélectionné Allianz aux côtés de Sumitomo Life Insurance et Daiichi Life Group, tandis que Sun Life Financial et Nippon Life Insurance étaient également en lice auparavant. Le prêteur basé à Londres a entamé un examen stratégique de l'activité à Singapour en janvier, ont indiqué des sources. L'offre d'Allianz intervient après qu'elle a retiré une offre d'environ 2,2 milliards de dollars singapouriens pour une participation majoritaire dans Income Insurance Ltd. en 2024.
Pour Allianz, qui affiche une capitalisation boursière d'environ 170 milliards de dollars et se négocie à 12,5 fois les bénéfices, cette acquisition renforcerait sa présence sur le marché concurrentiel de l'assurance à Singapour. Pour le directeur général de HSBC, Georges Elhedery, qui a réduit les niveaux hiérarchiques et les activités depuis sa prise de fonction en septembre 2024, la vente libérerait du capital alors que la banque se concentre sur la gestion de patrimoine et la banque de gros dans la cité-État. Les actions de HSBC ont doublé à Hong Kong depuis la nomination d'Elhedery.
L'opération viendrait également compléter l'expansion plus large d'Allianz en Asie. Sa branche de gestion d'actifs, Allianz Global Investors, est en discussions exclusives pour acquérir la division de gestion d'actifs de United Overseas Bank Ltd., ont indiqué des sources.
HSBC a réalisé l'acquisition d'AXA Singapore pour 529 millions de dollars il y a quatre ans sous la direction de l'ancien PDG Noel Quinn. Le porte-parole de la banque a déclaré que Singapour reste un axe clé pour l'investissement et la croissance, tout en refusant de commenter davantage l'examen stratégique.
Un représentant d'Allianz a refusé de commenter. Les discussions se poursuivent et aucune décision finale n'a été prise, ont indiqué les sources, notant que d'autres soumissionnaires restent intéressés.
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